重大发展

市场失当行为审裁处：至今最大的「交出款项令」（证监会新闻稿；市场失当行为审裁处报告第一部份（英文版）；第二部份（英文版））

内容摘要：

• 市场失当行为：于发布经审计的账目和业绩中出现「会计欺诈」(「披露虚假或具误导性的资料以诱使进行交易」(“Disclosure of false or misleading information inducing transactions”)《证券及期货条例》第.277（1）条 )
• 背景：市场失当行为审裁处于2016年12月裁定格林柯尔科技控股有限公司前主席兼首席执行官、三名前董事、及前财务总监兼公司秘书(“FCCS” )涉严重夸大其公司2000年至2004年的资产净值(约4.87亿人民币–10.62亿人民币，相当于该些年度的总资产净值43%至80%)
• 「会计欺诈」主要与集团在中国的附属公司有关
• 「交出款项令」(“Disgorgement order”)：前主席兼首席执行官被饬令交出约4.82亿元，为透过售卖公司股分所得的利润及利息
• 「取消资格令」(“Disqualification order”)：禁止参与上市公司或指定公司有关的管理（前主席兼首席执行官及前董事：五年﹔FCCS：三年）
• 「冷淡对待令」(“Cold shoulder order”)：(前主席兼首席执行官)禁止直接或间接处理任何证券及指定金融工具，为期五年
• 「终止及停止令」(“Cease and desist order”)：(四名前董事) 日后若再度干犯市场失当行为，即属刑事罪行
• 「合资格会计师」(“Qualified Accountant”)（创业板上市规则）和公司秘书角色
  – FCCS事前并不知悉欺诈
  – 其辩称，角色仅限于「集团层面事项」(“Group level matters”)遭驳回，因不符合创业板上市规则的要求
  – 被裁定疏忽(“negligent”)，因其没有确定账目中的资讯是否属虚假或具误导性
• 建议香港会计师公会，就FCCS进行纪律程序

主要影响：

• 这是审裁处至今所施加最大款额的「交出款项令」
• FCCS即使并非董事，亦被裁定市场失当行为
• 「合资格会计师」(“Qualified Accountant” )在「集团公司」(“a group of companies” )的角色：其被要求，只限监督「集团层面事项」，并非借口

法例